第三节高盛的历史:一部欺诈和被起诉史(6)
GoldmanagreedtosettletheSEC’schargeswithoutadmittingordenyingtheallegationsbyconsentingtotheentryofafinaljudgmentthatprovidesforapermanentinjunctionfromviolationsoftheantifraudprovisionsoftheSecuritiesActof1933Ofthe$550milliontobepaidbyGoldmaninthesettlement,$250millionwouldbereturnedtoharmedinvestorsthroughaFairFunddistributionand$300millionwouldbepaidtotheUSTreasury
ThelandmarksettlementalsorequiresremedialactionbyGoldmaninitsreviewandapprovalofofferingsofcertainmortgagesecuritiesThisincludestheroleandresponsibilitiesofinternallegalcounsel,compliancepersonnel,andoutsidecounselinthereviewofwrittenmarketingmaterialsforsuchofferingsThesettlementalsorequiresadditionaleducationandtrainingofGoldmanemployeesinthisareaofthefirm’sbusinessInthesettlement,Goldmanacknowledgedthatitispresentlyconductingacomprehensive,firmwidereviewofitsbusinessstandards,whichtheSEChastakenintoaccountinconnectionwiththesettlementofthismatter
ThesettlementissubjecttoapprovalbytheHonorableBarbaraSJones,UnitedSatesdistrictjudgefortheSouthernDistrictofNewYork
Today’ssettlement,ifapprovedbyJudgeJones,resolvestheSEC’senforcementactionagainstGoldmanrelatedtotheABACUS2007-AC1CDOItdoesnotsettleanyotherpast,currentorfutureSECinvestigationsagainstthefirmMeanwhile,theSEC’slitigationcontinuesagainstFabriceTourre,avicepresidentatGoldman
TheSECinvestigationthatledtothefilingandsettlementofthisenforcementactionwasconductedbytheEnforcementDivision’sStructuredandNewProductsUnit,ledbyKennethLenchandReidMuoio,andincludingJasonAnthony,NCreolaKelly,MelissaLamb,andJeffreyLeasureAdditionally,togetherwithDeputyDirectorReisner,RichardSimpson,DavidGottesmanandJeffreyTaohavebeenhandlingthelitigation
高盛同意支付55亿美元罚金,以了结证券交易委员会对相关CDO的指控
高盛承认其对CDO的销售材料信息不完善,应该披露保尔森对冲基金的作用。
2010年7月15日,华盛顿——美国证券交易委员会(SEC)今天要求高盛支付55亿美元和改革其业务以应对证券交易委员会对高盛的指控,该指控认为高盛在美国房地产市场开始走向崩溃的时候却误导投资者购买次债产品。
在同意支付SEC有史以来对金融机构最大罚金的同时,高盛还承认其对次债产品的营销资料没有完全披露信息。
4月16日SEC指控高盛错误表达以及故意漏掉一些涉及复合CDO的关键信息。这种复合CDO的销售业绩取决于次级居民抵押贷款证券的表现。高盛没有向投资者披露关于CDO,也就是ABACUS2007-AC1的重大信息,尤其是没有披露保尔森对冲基金在组合选择过程中所起的作用以及该公司对CDO的空头交易事实。
在提交给纽约南部地方法院的谅解书中,高盛做出了以下声明:
“高盛承认对ABACUS2007-AC1产品的营销材料包含不完全信息。尤其是,在销售材料中声明的关于相关组合是由ACAManagementLLC决定,却不提保尔森对冲基金在组合选择过程中的作用以及该公司的经济利益与CDO投资者相左这个事实,是个错误。高盛对其销售材料未能披露这些信息感到后悔。”
“5亿多元是SEC有史以来对金融服务公司开出的最大罚金”,SEC执行部门主管RobertKhuzami说,“这项谅解对警告了华尔街的那些金融机构,如果违背了诚信对待和公平交易的基本原则,甭管多复杂的产品和多在行的投资人,都无法逃脱沉重的代价。”SEC执行部门副主管LorinLReisner补充说,“从这一诉讼过程和今天达成的谅解,我们可以明白无误地看到,半遮半掩以及欺骗都不能被容忍,证券市场的正义取决于所有参与者毫不偏离地服从诚实守信这一规则。”
高盛通过同意进入最终裁定,在没有承认或否认指控下同意支付SEC的罚金,而最终裁定提供了一项对违反1933年证券法关于反欺诈条款的永久禁令。在55亿美元的罚金中,有25亿美元通过公平基金返还给受害投资者,3亿美元支付给美国财政部。
这项谅解同样也要求高盛在审核和同意发行特定抵押证券时采取矫正措施,包括内部法律咨询的作用以及职责,外部对书面销售材料的咨询。谅解同时也要求对高盛雇员在类似交易中的额外教育和培训。高盛在谅解录中声明正在执行广泛的、全公司层面的业务标准审视工作,而这一工作也与SEC考虑和解有关。
谅解还需经过纽约南部地区法院法官BarbaraSJones的同意。一旦同意,就会撤销SEC对高盛关于ABACUS2007-AC1这种CDO的指控。但这并不意味着SEC会停止任何在过去或将来对高盛的调查。同时,SEC对高盛副总裁FabriceTourre的指控仍然在继续。