第1章 魔鬼金牌
天界
天主、一群天使、其后梅非斯特。
拉斐尔：“太阳按着古老的调门跟群星竞相合唱，完成她的既定的旅程，她的步声像雷鸣一样。天使见到她，获得生力，虽然无人能究其根源；不可思议的崇高的功业像开辟之日一样庄严。”
加百列：“迅速，不可思议地迅速，壮丽的地球自行旋转；天堂般的白昼跟恐怖深沉的黑夜交替循环；大海从海底岩石深处奋然汹涌出洪涛万顷，大海和岩石又被卷入永远迅速的天体运行。”
米迦勒：“一阵阵暴风由陆而海，由海而陆地怒吼争先，它们猖狂地在自己周围形成作用强烈的锁链。在雷霆轰鸣的道路前方，破坏的电火闪烁先驰；主啊，你的天使却敬仰你的时日的从容推移。”
天使：“天使们见到，获得生力，虽然无人能究其根源；你所有的崇高的功业，像开辟之日一样庄严。”
梅非斯特：“主啊，你又在我面前出现，垂询有关我们的一切。平素你也很喜欢跟我相见，因此我也夹进侍者中间。对不起，我吐不出高尚的辞藻，尽管要受到在座诸位的白眼；我慷慨激昂，定会惹你发笑。关于太阳和世界，无可奉告，我只看到世人苦恼。”
天主：“你是说人类？”
梅非斯特：“这种世界小神，总是本性难改，还像开辟之日那样古里古怪。他们也许会较好地营生，如果你没把天光的影子交给他们；他们称之为“理性”，可应用起来比任何野兽还要显得粗野。我看他们，请你原谅，就像长腿的蚱蜢一样又飞又跳，跳着飞着一下子钻进草中又唱起老调。可什么垃圾废料，他都要伸着鼻子掏上一掏。”
天主：“再没有其他向我汇报？你总是来大发牢骚，世间永没有一事使你称心？”
梅非斯特：“天主！我觉得那里总是糟糕透顶。看到世人悲惨的生活使我难过，连我都不愿把那些苦人折磨。”
天主：“你认识浮士德？”
梅非斯特：“就是那位博士？”
天主：“我的仆人。”
梅非斯特：“当然！他侍奉你非同一般，凡间的烟火这傻瓜一概不沾。他好高骛远心神骚乱，他多少也明白自己的疯癫。他想摘下天上最美的星辰，他想获得人间最大的快乐，可远近的一切什么也不能满足他那无限的勃勃雄心。”
天主：“纵然现在他侍奉我有点混沌，但我将很快把他引向清明。小树只要发青，园丁就会知道，花与果实将会点缀未来的光阴。”
梅非斯特：“你赌点什么？你肯定会输掉！如果我得到你的允许，慢慢引他走上我的大道！”
天主：“只要他活在人世间，你要试一试我不阻拦。人在奋斗时，难免迷途。”
天主从衣兜里拿出一块闪着金光的牌子，只见那金牌的一面刻着一个闪亮的十字架，另一面上刻着些稀奇古怪的图案和文字。
天主：“你拿着这块金牌就能同那浮士德做交易，看他是否会上了你的当。”
梅非斯特：“那就谢谢了！我跟死者从不愿意有什么交往。我最喜爱的乃是丰满健康的面庞。我不接待死尸，我的习惯就像猫儿要玩弄活老鼠一般。”
梅非斯特双手虔诚地接过了金牌，可那金牌到了他手中之后立刻就从金色变成了黑色，那闪亮的十字架也变成了一个头上长着巨大羊角的恶魔。梅菲斯特赶忙把变黑的金牌塞进怀里。
天主：“那就交给你了！去引诱这个灵魂脱离本源，
你若抓得住他，那就让你带他一同走你的歧路。将来你终究要承认而感到羞辱：一个善人虽受黑暗的冲动驱使，也会觉悟到正确的道路。”
梅非斯特：“好吧！是非分明不会拖得太久，我毫不为我的赌赛发愁。如果我达到我的目的，请允许我鼓起胸膛把凯歌高奏。让他心甘情愿一辈子吃土，用肚子走路，就像那条大名鼎鼎的蛇。”
天主：“人类的活动劲头过于容易放松，他们往往喜爱绝对的安闲，因此我要给他们弄个同伴，刺激之鼓舞之，干他恶魔的活动。可是你们”，天主望向天使们：“真正的神子，请你们欣赏生动而丰沛的美！永远活动长存的化育之力，愿它以慈爱的藩篱将你们围护，在游移之中漂浮的一切，请用持久的思维使它们永驻！”
梅非斯特望着天主和天使们远去的背影笑容满面：“我常爱跟这位老者会晤，唯恐失掉他的欢心。我真钦佩这位伟大的主，跟恶魔交谈也这样合乎人情，实在难得可贵。”
接下去发生的故事简要地叙述一下：浮士德是一个饱学之士，已经年过半百，他在书斋里冥思苦想却得不到有价值的成果，在苦闷之余萌发了自杀的念头，以求解脱肉体的桎梏。
正当他要举杯服毒之时梅菲斯特出现了，按照和天主的赌约，梅菲斯特引诱浮士德签订了契约，把他引入了五光十色的精彩世界里。
魔鬼梅菲斯特带着浮士德来到一家酒馆里，梅菲斯特变出了美酒，他们同几个快活的大学生一起饮酒作乐，可是年过半百的浮士德在年轻人中并不能得到满足。
于是梅菲斯特又带浮士德来到女巫的丹房里，给他喝了女巫的灵药，使他返老还童，变成了年轻人。浮士德在女巫的镜子里看到了一个绝世美女。
浮士德诱骗了纯洁少女格蕾辛，为了和她私会，浮士德给了她一瓶安眠药，叫格蕾辛给她母亲服用，不想服用过量，她的母亲因此丧命。
而格蕾辛也怀了孕，为了不被羞辱，格蕾辛把孩子溺死，结果犯了杀婴罪，被关进监狱，判处了死刑，她也因此患上了精神病。
格蕾辛的哥哥瓦伦廷知道了妹妹的丑事，要和浮士德决斗，结果在梅菲斯特的暗中帮助下，浮士德竟然杀死了瓦伦廷，并且成功逃走。
梅菲斯特为了不让浮士德知道格蕾辛的处境，免得他起悔悟之心，就把他引诱到哈尔茨山的山顶，参加了“瓦尔普吉斯之夜”也就是魔鬼狂欢节。
这“瓦尔普吉斯之夜”是每年4月30日到5月1日之间的夜晚，魔鬼和女巫们在布罗肯山山顶上举行的狂欢节。
夜晚的山顶上烟雾蒸腾、山岚缭绕，一队跳跃的、舞蹈的、卖弄风情的男男女女，有的穿着衣服，有的**或者全裸；吹奏着风囊笛和号角的乐师的上方是羊形的撒旦；空中是骑着羊、叉棍和扫帚成群飞行的女巫。
处绞刑的法场中央是一口大锅，一个穿着破衣烂衫的女巫在烧火，一个裸体的女巫掀起了锅盖，随着蒸汽升起了各种怪异的形体。地上蹲着一只猫，正贪婪地看着锅里翻腾的气泡。
边上有一群摊贩，他们手里持着剑、骷髅的头盖骨、死婴，还有一些手捧秘典及瓶瓶罐罐的女人，在进行乱七八糟的疯魔活动。
梅菲斯特把浮士德引诱到山顶来参加魔女的欢会，想继续把他拖进享乐的泥坑。
当浮士德跟一个美丽的魔女跳舞的时候，突然看到她嘴里跳出了一只红色的老鼠，浮士德大惊，他恍惚之中看到了不幸的格蕾辛的身影。
浮士德知道了格蕾辛的惨况大为震惊，他极其愤怒地要求梅菲斯特带他去探监，并救出格蕾辛。
可当格蕾辛看到梅菲斯特的可怕嘴脸之后感到战栗，她不愿意跟浮士德逃走，情愿听凭天主安排，服从主的裁判，忍受死刑。
就这样格蕾辛被判处了死刑，她的肉体虽然归于消灭，但是她的灵魂却获得了天主的赦免，进入了天堂。
当梅菲斯特大喊道：“她被审判了！”的时候，从天上传来了声音，像是在嘲笑他：“她获救了！”
经历了格蕾辛的不幸悲剧，浮士德心灰意冷在各地飘荡，最后来到了阿尔卑斯山中一处风景幽美的地方，投入了大自然的怀抱，以治愈他心头的创伤。
若干年后，在神圣罗马帝国的朝廷上，君臣正在聚会。大家正在纷纷谈论国家的困境，由于皇帝昏庸、群臣无能导致国家已经处于崩溃的边缘。
这时梅菲斯特作为一个弄臣出现了，他提出建议说可以挖出地下的宝藏来解决帝国的危机。
皇帝大为心动，催促他赶紧去实施，可是梅菲斯特却建议先举行一次狂欢，因为他要乘这个机会把浮士德引入宫中。
于是人们在宫廷里举行了一场热闹的化装舞会。浮士德化装成财富之神普路托斯，梅菲斯特化装成贪吝鬼，皇帝则化装成大神潘。
浮士德玩弄魔术，制造了一场火灾，皇帝也遭到了火烧，但并没有受伤，浮士德最后呼来雨雾，将火扑灭。
在举行化装舞会的时候，梅菲斯特趁机让皇帝签名允许发行纸币，并且又在一夜之间印刷了几千张，于是财政困难立刻迎刃而解，国内上上下下，莺歌燕舞，皆大欢喜。
纸币是用埋藏在地下的财宝作为担保的，皇帝于是封浮士德和梅菲斯特做地下宝藏的管理人。
在欢庆之余，皇帝想要看到美男子帕里斯和美女海伦，于是浮士德要求梅菲斯特使用魔法去找到海伦。
在灯火辉煌的大厅里，浮士德身穿祭祀服装，手中携着宝鼎出场。他拿出一把钥匙触碰宝鼎，鼎中升腾起烟雾，美男子帕里斯和美女海伦的形象出现在众人眼前。
浮士德见到海伦，正是他从前在女巫的镜子里见到的那位绝世美女，他瞬间失去了控制，冲上前去想要抢夺海伦，爆炸声响起，帕里斯和海伦的形体化为烟雾消逝，浮士德也昏倒在地上，梅菲斯特无可奈何只能把浮士德扛在肩上，离开了皇宫。
浮士德醒来，要求梅菲斯特为他找到海伦。于是他们去往希腊，遇到了鸟头狮、人面狮、美人鸟，人面狮叫他们去向马人刻戎打听。
他们找到马人刻戎后，刻戎带他们来到了预言者曼托面前，曼托指点浮士德前往冥府，请求冥后放回海伦。
在冥界梅菲斯特无法帮助浮士德，他只能自己前往冥界。
而梅菲斯特找到了女妖富尔库阿斯姐妹借用形体，富尔库阿斯三姐妹共用一目一齿，丑陋无比。
从冥界回到世上的海伦返回特洛伊时代。希腊军队战胜了特洛伊，海伦又被抢了回来。
海伦的丈夫墨涅拉斯叫她跟侍女先回宫中准备用牺牲祭神。
海伦来到了斯巴达王宫，在宫中她见到了一个高大且奇丑无比的女人，正是借用了富尔库阿斯外表的梅菲斯特。
那丑女人对海伦说她的丈夫为了惩罚她的变节，要把她作为牺牲处死，而且特洛伊之战打了十年，损失十分惨重，军队将士非常不满，都要求处死海伦。唯一的办法只有逃出斯巴达，去北方阿尔卡迪亚一个新国家里去避难。
海伦半信半疑，不知如何选择，这时喇叭声传来，她丈夫就要回朝，在千钧一发之际，海伦下定决心逃走。
在那个新国家里，浮士德身穿中世纪骑士宫廷服，将海伦迎入城堡，要求把一切财产、王位都奉献给她。
于是海伦嫁给了浮士德，两人在阿尔卡迪亚过着天仙般快乐的生活，并且有了一个儿子叫欧福里翁。
可是快乐的日子并没有持续多久，欧福里翁生性奔放不羁，充满了生命的活力，他不断地在山崖上跳跃，试图能在天上翱翔，有一次他不幸从山上坠落下去摔死了。
海伦悲痛欲绝，她拥抱了一下浮士德之后也跳下了山崖，追随儿子而去，她的形骸消失得无影无踪，只剩下面纱留在浮士德的手中。
浮士德对美的追求又一次以悲剧告终，他决心去做一些政治工作。
浮士德回到了神圣罗马帝国，帮助皇帝平息了叛乱，皇帝赐给他一大片海边的土地作为封地，可浮士德到了那里看到的全是大海，并没有陆地，于是他决心征服海水，与海争地，在沿海一带荒凉的沼泽上围垦出新的土地。
经过浮士德的不懈努力，-填海围垦，开发出了一片广大的土地，为人民造福做出了伟大的功业。
浮士德打算建造塔楼用以远眺，但是有一对老夫妇的房屋就像一颗钉子一样插在浮士德的领地上，于是他想让老夫妇搬迁，但是老夫妇拒绝。
浮士德让梅菲斯特去同老夫妇谈判，但梅菲斯特却不由分说直接将老夫妇驱逐，致使他们被吓死，房屋也被烧毁，浮士德的良心受到了责备，深感内疚。
此时年已百岁的浮士德身体已经衰弱，他知道自己已经离死不远，非常后悔与魔鬼结交。
而梅菲斯特此时却兴奋地命令手下给浮士德掘墓，因为他死后，他的灵魂按照契约就归梅菲斯特所有了。
当浮士德的肉体毁灭的时候，梅菲斯特埋葬了他，并且将要攫取他的灵魂之时，天使突然出现，撒出了玫瑰花，把浮士德的灵魂带往天国去了，至此恶魔的打算完全落空了。
原来已获救的格蕾辛替浮士德向圣母求情，圣母认为“凡是不断努力的人，我们能将他搭救”，于是由这位象征永恒的天主之爱的永恒的女性将他的灵魂导入荣光之境地而升天。
魔鬼梅菲斯特输掉了这场赌局，没能得到浮士德的灵魂，不过他也并非一无所获，因为按照契约，浮士德的灵魂应该归他所有，成为他的奴隶，但是拯救灵魂终究是天主的愿望，为了拯救浮士德的灵魂而违反了契约，终归要给与补偿，这个补偿就是那块金牌，天主没有收回那块金牌，而梅菲斯特则是心安理得的把金牌据为己有，并且把那金牌变成了魔鬼金牌。